Új hozzászólás Aktív témák

• #54005 PredatorZoli Topikgazda Tapsi #54002

  Új Válasz 2021-04-12 15:56:20 #54005

  Új hozzászólás

  Összes hozzászólása itt Válaszok az összes hozzászólására itt Válaszok erre a hozzászólásra

  Privát üzenet küldése

  

  PredatorZoli

  Topikgazda

  válasz Tapsi #54002 üzenetére

  "Ez konkrétan régesrég óta ismert. Nagy kockázat-nagy nyereség (vagy bukás), kis kockázat - kis nyereség (vagy bukás)."

  Csakhogy vannak kompenzált szisztematikus kockázatok amiért magasabb hozamot lehet várni (faktorok) és vannak a nem kompenzált kozkázatok, mint az aluldiverzifikáltság, egyedi papír tartás. Te itt az egyedi részvények kapcsán kompenzálatlan kockázatról beszélsz amikor egyedi papírokat mondod.
  Az 5 faktor modell nem annyira régi tanulmány, mint amilyen régóta vannak alapok. Ezeket főként az utóbbi időben tudták magyarázni. A 3 faktor modell már meg tudta magyarázni a különbségek 90%-át, az 5 faktor modell már a 97%-át (ignorálta ugyanis a momentum faktort)

  Ha jól tudom egyébként akkor ez az évtizet már Buffett bátyának sem ment annyira jól. Persze ő összességében megverte, de ő se szisztematikusan (vagyis ha a két grafikont felrajzolod évente ugyanarról a kezdőértékről indulva, akkor a görbék néha keresztezik egymást)

Új hozzászólás Aktív témák